Параметрическое страхование предлагает финансовую защиту от убытков, которые часто трудно или даже невозможно застраховать в некоторых случаях.
Факт, который трудно принять и который часто обсуждается, заключается в том, что страховка не может покрыть все убытки. Этому есть разные причины — возможно, убыток невозможно смоделировать с какой-либо степенью предсказуемости, чтобы страховщики могли установить соответствующую ставку покрытия, или убыток не является случайным по своей природе и его можно было бы предотвратить, или убыток был бы настолько масштабным и катастрофическим, что страховщики никогда не смогут собрать достаточно премий, чтобы покрыть все убытки страхователей, что, конечно же, можно сказать и о пандемиях.
Пандемия COVID-19 сильно ударила по бизнесу и экономике, и держатели полисов надеялись, что их страховщики возместят часть их финансовых потерь, независимо от того, существовало ли на самом деле покрытие этих убытков в полисе. Поскольку стандартные страховые полисы не охватывают пандемию, возник вопрос о том, кто должен (и как) покрывать различные расходы, связанные с COVID-19 и любой подобной пандемией в будущем. Однако это только одна проблема — с ростом проблем изменения климата появляются более сильные и разрушительные ураганы, возрастает риск наводнений, учащаются засухи и лесные пожары, а также множество других опасностей, которые трудно, если не невозможно, застраховать.
Варианты параметрического страхования
В таких случаях на помощь приходит параметрическое страхование. Параметрическое страхование предлагает финансовую защиту от убытков, которые часто трудно или даже невозможно застраховать, за исключением нетрадиционной страховой структуры. Традиционное страхование возмещения убытков, с которым мы все знакомы, выплачивает в зависимости от стоимости понесенных убытков. Параметрическое страхование выплачивает, когда происходит предопределенный случай ущерба, и случай ущерба превышает определенную сумму в деньгах или индекс (триггер), предварительно согласованную в полисе. Примеры покрываемых опасностей и типичных триггеров включают ураган (скорость ветра), наводнение (высота воды), землетрясение (интенсивность сотрясений), пандемию (количество инфецированных) или кибератаку (заявленная утечка данных).
Возьмем, к примеру, параметрическую страховку Jumpstart, предлагаемую в Калифорнии, Вашингтоне и Орегоне. Как только произойдет землетрясение, компания отправит застрахованному текстовое сообщение, или застрахованный может связаться с компанией. Выплаты производятся немедленно, хотя страхователь по-прежнему должен заполнить форму отчета об убытке как можно скорее и не позднее, чем через 60 дней после даты убытка. Jumpstart может провести аудит определенного количества претензий после события и запросить квитанции и фотографии у страхователя, подтверждающие наступление страхового случая.
Параметрический полис можно рассматривать как «объективный» триггер. Триггер устанавливается для полиса на заранее определенную сумму на основе подтверждающих данных о предыдущих рисках и убытках. И страхователь, и страховщик соглашаются на эту сумму, поэтому это договорное соглашение между сторонами. Триггер, установленный в полисе, должен коррелировать с ущербом, поэтому наличие вспомогательных данных имеет первостепенное значение.
Преимущества для застрахованного заключаются в том, что, поскольку страховщик знает, какую сумму выплатит по полису в случае наступления убытка, претензии урегулируются практически немедленно, а застрахованному выплаты производятся быстро. Если у застрахованного есть покрытие, а наводнение или землетрясение произошло в его помещении, то страховой полис будет выплачивать независимо от того, был ли фактический ущерб, поэтому застрахованный знает, что он получит выплату, как только опасность достигнет триггера. Страховщик точно знает, на сколько полисов повлияет данная опасность, что устраняет неопределенность. Таким образом, полисы менее дороги для страхователя, а страховщик имеет большую предсказуемость убытков и может соответственно устанавливать ставки.
Платежи обеспечивают гибкость
Как и в случае любой катастрофической потери, страхователи срочно нуждаются в наличных деньгах, чтобы выжить. Наличие параметрического страхования гарантирует, что они получат согласованную сумму почти сразу, что может означать разницу между выживанием и закрытием, особенно для малого и среднего бизнеса. В общем, средства можно использовать на что угодно; они не связаны с дополнительными расходами на проживание или временным ремонтом, как в стандартном полисе страхования недвижимости, поэтому застрахованный может сделать на полученные деньги все, что необходимо.
А что, если у застрахованного были убытки больше, чем заранее определенная сумма? Что ж, здесь параметрическое страхование нельзя рассматривать так же, как традиционное страхование возмещения убытков. Это не полис возмещения убытков — это полис, основанный на триггере. Застрахованный будет нести свою часть убытка, но для многих страхователей это беспокойство компенсируется более низкой премией по полису и уверенностью в том, что конкретная сумма денег будет выплачена быстро. Застрахованному, скорее всего, все еще нужен стандартный полис на случай многих опасностей, но параметрический полис обеспечивает немедленные средства, и застрахованному не нужно ждать, пока оценщик проверит ущерб.
Так откуда же берется капитал в параметрическом страховании? Параметрические структуры привлекательны для поставщиков капитала, не связанных со страхованием (хедж-фонды, банки, пенсионные фонды и специализированные инвестиционные инструменты). Когда они должным образом разработаны, параметрические страховые продукты гарантируют быструю и бесспорную выплату претензий. Событие покрывается в заранее определенной сумме для предустановленного триггерного события.
Параметрическое страхование — это способ привнести инновации в страхование. Параметрика открывает возможности для тех, кто может создать или подключиться к источнику надежных данных, предпочтительно с многолетними историческими записями, которые можно использовать для создания индексов, коррелирующих с финансовыми потерями. Это может быть особенно ценно, если источник данных является эксклюзивным.
MGA и брокеры, основанные на технологиях, клиенты которых изо всех сил пытаются получить необходимую им страховку, начинают обращаться к параметрическому страхованию. Эта концепция также использовалась в микростраховании в течение ряда лет.
Это только начало того, что мы будем слышать о параметрическом страховании, поскольку число катастроф увеличивается, а страховщики ищут более инновационные способы обеспечения доступного покрытия с большей предсказуемостью.
Автор: FC&S Expert Coverage Interpretation
Перевод с англ. подготовлено порталом Allinsurance.kz