На фоне роста убыточности и частоты катастрофических событий страховщики Европы вновь обращаются к агрегатному перестраховочному покрытию, стремясь ограничить волатильность результатов и сохранить андеррайтинговую прибыль. Об этом сообщил Хамиш Дауэн, управляющий директор и глава региона EMEA в Gallagher Re, в интервью Reinsurance News.
Почему интерес возвращается?
С 2021 года многие европейские страховщики значительно повысили уровень собственных удержаний, чтобы сократить затраты на перестрахование. Однако это повысило их уязвимость к событиям средней тяжести и высокой частоты, которые теперь всё чаще влияют на финансовые показатели.
«Если частота событий достигает определённого уровня, и страховщик вынужден удерживать убытки по каждому случаю снова и снова, возникает интерес к инструментам, которые ограничат совокупное воздействие», — отметил Дауэн.
Что такое агрегатное покрытие?
Агрегатное перестраховочное покрытие ограничивает общий объём убытков, который страховщик несёт в течение определённого периода (обычно года), независимо от количества страховых событий. Это позволяет сгладить влияние серийных убытков и защитить результативность андеррайтинга.
Такие схемы традиционно применялись в ряде европейских стран, особенно в Германии, Швейцарии и Австрии, но с недавнего времени стали исчезать из-за роста стоимости и изменений рыночных условий. Однако сейчас интерес к агрегатным программам возвращается.
«Рынок стал немного более гибким. Мы разработали решения, которые можно разместить, и клиенты начинают понимать, что эти инструменты могут эффективно защитить прибыль от волатильности», — добавил Дауэн.
Где наблюдается спрос?
Интерес проявляется по всей Европе. Практически в каждом регионе существует несколько катастрофических угроз, которые могут проявиться даже в “тихий” год. В таких условиях кумулятивный риск возрастает.
«Даже если в течение года нет сильных бурь или наводнений, сохраняется риск других частых явлений — и их совокупное воздействие вызывает беспокойство», — объясняет Дауэн.
Германия, Австрия и Швейцария традиционно применяли больше агрегатных покрытий, но интерес больше не ограничен конкретными странами. Страховщики по всей Европе ищут способы стабилизации убыточности, особенно в сегменте имущественного страхования.
Что покрывается?
Хотя основное внимание уделяется катастрофическим природным рискам (nat cat), многие страховщики стремятся расширить охват и на другие имущественные убытки. В частности, речь идёт о покрытиях, которые помогают снизить совокупные убытки по мелким и средним страховым случаям, влияющим на финансовый результат в течение года.
Перестраховщики идут навстречу
По словам Дауэна, перестраховщики заинтересованы в том, чтобы оставаться актуальными и конкурентоспособными в глазах европейских клиентов. Несмотря на консолидацию на ключевых программах, они ищут возможности для индивидуальной работы с каждым страховщиком.
«Это работа по принципу “клиент за клиентом, возможность за возможностью”. Мы разрабатываем агрегатные покрытия, которые работают для обеих сторон и жизнеспособны в долгосрочной перспективе», — подчеркнул он.
В условиях усиления климатических и геополитических рисков агрегатные перестраховочные покрытия вновь становятся актуальными для европейского страхового рынка. Они помогают управлять последствиями серийных катастроф и сглаживать убыточность при высоких удержаниях.
Растущая гибкость со стороны перестраховщиков и готовность страховщиков к новому подходу делают агрегатные покрытия важным инструментом финансовой устойчивости страховых компаний в Европе.
Подготовлено порталом Allinsurance.kz