Онлайн страхование в Казахстане

Понедельник, 09 декабря 2019
Menu

Развивающаяся Азия будет драйвером роста страхового рынка в 2020-2021 годах

swissreГлобальный экономический рост ослабнет в 2020 и 2021 годах, драйвером глобального роста станет развивающаяся Азия, считает Swiss Re Institute.


В своем последнем исследовании «Сохранение устойчивости в условиях замедления роста: перспективы мирового экономического и страхового рынка 2020/21» Swiss Re Institute (SRI) говорит о тенденциях развития глобального страхового рынка. Основные выводы исследования говорят о том, что:

• Страховые рынки продолжают расти в соответствии с тенденцией из-за очень высокого спроса в развивающейся Азии, особенно в Китае. Премии общего страхования и страхования жизни увеличатся примерно на 3% в 2020 и 2021 годах;

• SRI прогнозирует замедление экономического роста США до 1,6% в 2020 году и 0,9% в зоне евро, что ниже желаемого уровня;

• Основным риском для перспектив роста является эскалация торговой напряженности между США и Китаем, зона евро находится под угрозой «японизации»;

• Низкие и отрицательные процентные ставки «здесь, чтобы остаться», поэтому необходимо новое сочетание политики, включая бюджетные расходы на инфраструктуру и устойчивые инвестиции;

• Прибыли страховщиков общего страхования и страхования жизни растут, однако растущая социальная инфляция, особенно в отношении ответственности США, является растущим поводом для беспокойства.

Рынки страхования продолжают поддерживать устойчивость, и прогнозируется, что глобальные премии будут увеличиваться на 3% ежегодно в реальном выражении в 2020 и 2021 годах, несмотря на замедление мировой экономики. Swiss Re Institute (SRI) прогнозирует рост в США и зоне евро в следующем году на 1,6% и 0,9% соответственно, что ниже ожиданий. Основным драйвером роста мировой экономики станет развивающаяся Азия с почти 6% -ым ростом как в Индии, так и в Китае. Вклад страхования в устойчивость будет самым большим в этом регионе. В Китае прогнозируется рост премий, не связанных с жизнью, к 2020 году на 9%, а премий отрасли страхования жизни на 11%.

«Наш взгляд глобальный рост ухудшился по сравнению с прошлым годом», - говорит Джером Жан Хегели, главный экономист группы Swiss Re. «Торговый конфликт между США и Китаем оказался гораздо более серьезным, чем ожидалось. В более широком смысле геополитические события не улучшились. Скорее, мы стали свидетелями большей поляризации во всем мире, что усилило обстановку неопределенности, в том числе для бизнеса. В дальнейшем торговый конфликт между США и Китаем представляет собой главный риск для глобального роста».

Японизация: приходит к вам?

В связи с ухудшением условий торговли и геополитического развития за последний год, SRI понизил прогнозы роста для развитых рынков. SRI прогнозирует, что рост валового внутреннего продукта (ВВП) в США замедлится до 1,6% в 2020 году с 2,3% в этом году, так как последствия фискальных стимулов уменьшаются и торговая напряженность с Китаем сохраняется. Это ниже консенсус-прогноза на 2020 год в 1,8%. Риск рецессии в США остается повышенным на 35%, но это не базовый сценарий SRI. Согласно анализу сигмы, экономика США является наиболее устойчивой по сравнению с другими странами G4, и ожидается, что в 2021 году рост там немного увеличится до 1,8%.

 141119 1

В целом рост развивающихся рынков должен незначительно улучшится в течение следующих двух лет. В то время как Азия будет оставаться драйвером глобального роста, особенно развивающейся Азии, в других регионах также будет наблюдаться положительная динамика. Перспективы некоторых крупных латиноамериканских стран, в частности Бразилии, улучшились по сравнению с прошлым годом, и темпы роста в Африке также умеренно улучшаются. Продолжающийся торговый спор с США будет сказываться на росте в Китае, но с ускорением фискального и монетарного смягчения, SRI прогнозирует увеличение ВВП в Китае на 6,1% в следующем году.

Низкие и отрицательные процентные ставки «здесь, чтобы остаться»

Решительные действия в области денежно-кредитной политики были решающими, необходимыми и успешными в ответ на мировой финансовый кризис. Тем не менее, «в долгосрочной перспективе отрицательные процентные ставки являются отрицательными, что приводит к увеличению сбережений домашних хозяйств, нерациональному распределению капитала, повышению уровня задолженности и левереджа, а также приводят к снижению прибыльности банков и страховщиков», - говорит Хегели. «В краткосрочной перспективе условия низкого роста не обязательно означают, что финансовые рынки будут работать плохо, в то время как центральные банки останутся в режиме аккомодации. Однако долгосрочная свободная денежно-кредитная политика порождает призрак финансовой нестабильности».

Поскольку варианты денежно-кредитной политики в значительной степени исчерпаны, необходимы новые рецепты роста, чтобы компенсировать растущий «встречный ветер» от демографии, протекционизма и политической неопределенности. Для повышения производительности необходимо активизировать усилия по реформированию со стороны предложения и увеличить государственные инвестиции. Фискальный стимул, скорее всего, примет эстафету в ближайшие годы. Фискальный стимул может повысить производственный потенциал экономики, например, за счет расходов на инфраструктурные проекты и устойчивых инвестиций.

Страхование поддерживает устойчивость

Страхование является ключевым фактором обеспечения устойчивости экономики, особенно когда рост замедляется: когда домохозяйства и предприятия имеют доступ к финансовой компенсации за убытки, повышается базовая способность экономики противостоять потрясениям. Отрадно, что мировой страховой сектор продолжает расти в тренде. Прогнозируется рост премий, не связанных со страхованием жизни и премий по страхованию жизни, примерно на 3% как в 2020, так и в 2021 году. Сокращая существующие пробелы в защите, страховая отрасль может дополнительно поддерживать макроэкономическую устойчивость.

Развивающаяся Азия рассматривается в качестве основной движущей силы роста отрасли во главе с Китаем, где, согласно прогнозам, не связанные со страхование жизни премии в 2020 году вырастут на 9%, а премии по страхованию жизни - на 11%. Кроме того, SRI прогнозирует, что в ближайшие 10 лет на Китай будет приходиться 60% всех страховых взносов в Азии. Расширение пулов рисков будет включать не связанные с автострахованием продукты личного страхования, включая страхование медицинских расходов и здоровья. «Экспоненциальный рост частного медицинского сектора в Китае с ростом страховых премий за последние два года на 1500% свидетельствует о величине потенциала», - продолжает Хэгели. «Уровни устойчивости на других развивающихся рынках могут быть значительно повышены благодаря изучению опыта Китая».

Ценообразование в страховании, не связанном со страхованием жизни, укрепилось, что обусловлено растущими потерями общего страхования в результате катастроф в США, и SRI ожидает, что тенденция продолжится. Прибыльность растет как в сфере страхования жизни, так и в общем страховании, хотя это частично связано с полученной выгодой от инвестиционного портфеля. Однако в случае рецессии спрос на страхование, как правило, падает с замедлением экономического роста, и это может повлиять на прибыльность. Например, для сектора, не относящегося к сфере страхования жизни, анализ показывает, что падение кривой доходности на 50 базисных пунктов, вероятный сценарий при текущих низких уровнях доходности рынка, расширило бы предполагаемый существующий разрыв в марже сектора с 6-9% премии на 1,2-1,5%.

141119 2

Эффект от инфляции требований может частично компенсировать влияние процентной ставки. Определенные направления бизнеса, такие как несчастные случаи, имеют тенденцию извлекать выгоду из снижения тяжести требований через экономические факторы (например, инфляция заработной платы и медицинские расходы). С другой стороны, социальная инфляция, влияние изменений в деликтной системе, с помощью которой урегулируется большинство требований об ответственности, оказывает повышенное давление на издержки потерь. Это становится особенно распространенной темой в страховании ответственности США. Кроме того, среда с низкими процентными ставками означает, что доходность инвестиций остается слабой, что будет продолжать подрывать прибыльность, особенно для страховщиков жизни.

Опыт страховщиков в Японии за три десятилетия низких темпов роста и низких процентных ставок предлагает определенный опыт для колллег в других регионах, сталкивающихся с аналогичным сценарием экономической инерции. В поисках доходности японские страховщики вложили гораздо больше своих активов за границей. Компании общего страхования также стали более агрессивными в своей инвестиционной стратегии, значительно сократив денежные средства и резервы, а также увеличив свою подверженность риску, связанному с акциями.

Что касается отрасли страхования жизни, страховщики также изменили свои продуктовые линейки, чтобы создавать более дорогие продукты для здоровья и менее чувствительные к процентным ставкам сберегательные продукты.

Подготовлено порталом Allinsurance.kz

Читайте также...

  • 1
  • 2
  • 3
Пред След

На индийском пляже образовалась ядовитая пена

09-12-2019 Просмотров:24

На индийском пляже образовалась ядовитая пена

Недавно жители индийского города Ченнай толпами бежали на местный пляж под названием...

Использование красок для волос увеличивает риск развития рака молочной железы

09-12-2019 Просмотров:23

Использование красок для волос увеличивает риск развития рака молочной железы

Если верить историческим данным, женщины начали окрашивать свои волосы в другие цвета...

Мы живем в самом жарком десятилетии в истории

09-12-2019 Просмотров:24

Мы живем в самом жарком десятилетии в истории

В преддверии наступления нового года многие вспоминают год уходящий. А 2019 год...

Индия: регулятор планирует запустить пилотную схему страхования риска катастроф

09-12-2019 Просмотров:44

Индия: регулятор планирует запустить пилотную схему страхования риска катастроф

IRDAI, регулятор страхового рынка Индии, работает над планом по запуску финансируемого правительством...

Использование технологий позволяет сократить разрыв в защите: IDF

09-12-2019 Просмотров:37

Использование технологий позволяет сократить разрыв в защите: IDF

Форум по развитию страхования (IDF), государственно-частное партнерство, возглавляемое отраслью страхования и перестрахования,...

Финансовые рычаги крупнейших страховщиков Европы будут стабильными в 2020 году:…

09-12-2019 Просмотров:40

Финансовые рычаги крупнейших страховщиков Европы будут стабильными в 2020 году: Moody's

Агентство Moody's Investors Service заявило, что в течение следующих 18 месяцев финансовый...

Ноябрь стал «урожайным» на убытки от катастроф по всему миру,…

09-12-2019 Просмотров:45

Ноябрь стал «урожайным» на убытки от катастроф по всему миру, особенно пострадала Европа: Aon

По сообщению брокера по перестрахованию Aon, наводнения и внутренние штормы, которые повлияли...

Ллойд предупредил о проблемах поведения перед рождественскими вечеринками

09-12-2019 Просмотров:58

Ллойд предупредил о проблемах поведения перед рождественскими вечеринками

Согласно отчету Financial News, сотрудники рынка страхования и перестрахования Lloyd's of London...

Потери от политического риска в 2019 году возросли, что отметили…

09-12-2019 Просмотров:66

Потери от политического риска в 2019 году возросли, что отметили 68% опрошенных компаний: WTW

Опрос 41 крупной корпорации, проведенный брокером Willis Towers Watson, показал, что 61%...

Высокие издержки страхового бизнеса и как их избежать

09-12-2019 Просмотров:72

Высокие издержки страхового бизнеса и как их избежать

Трансформации, происходящие в настоящее время на рынках страхования и перестрахования, являются наиболее...

Обзор тенденций по страхованию директоров и должностных лиц D &…

07-12-2019 Просмотров:169

Обзор тенденций по страхованию директоров и должностных лиц D & O в 2020 году

В последние годы значительно возрос диапазон рисков, с которыми сталкиваются директора и...

Swiss Re достигла соглашения с Phoenix Group о покупке ReAssure 

06-12-2019 Просмотров:131

Swiss Re достигла соглашения с Phoenix Group о покупке ReAssure 

Swiss Re объявила сегодня о достижения соглашения о продаже своей дочерней компании...

Dai-ichi Life инвестирует в облигации Всемирного банка, чтобы обозначить проблему…

06-12-2019 Просмотров:115

Dai-ichi Life инвестирует в облигации Всемирного банка, чтобы обозначить проблему пластика в океанах

Японская компания Dai-ichi Life Insurance инвестирует в пятилетние облигации по устойчивому развитию,...

Китай: EY наметил основные направления деятельности для страховщиков в 2020…

06-12-2019 Просмотров:130

Китай: EY наметил основные направления деятельности для страховщиков в 2020 году

Страховые компании в Китае должны будут перейти к цифровизации, чтобы повысить эффективность,...

Таиланд: регулятор планирует введение специальной лицензии для цифровых страховщиков

06-12-2019 Просмотров:133

Таиланд: регулятор планирует введение специальной лицензии для цифровых страховщиков

Управление комиссии по страхованию Таиланда (OIC) изучает возможность выдачи специальной лицензии для...

Малайзия объявляет либерализацию тарифов по автострахованию и страхованию от пожара

06-12-2019 Просмотров:128

Малайзия объявляет либерализацию тарифов по автострахованию и страхованию от пожара

Поскольку рынок общего страхования Малайзии претерпевает фазу трансформации и либерализации, страховщикам настоятельно...

Пере / страхование сдерживается инновационной инерцией, говорит экспертная группа

06-12-2019 Просмотров:123

Пере / страхование сдерживается инновационной инерцией, говорит экспертная группа

Инновации представляют огромную возможность для отрасли пере / страхования, но их сдерживает...

Можно ли предотвратить кражи художественных ценностей?

06-12-2019 Просмотров:87

Можно ли предотвратить кражи художественных ценностей?

Руководство музея Green Vault в Дрездене, где недавно произошло крупнейшее ограбление музея...

Страховщик оценивает в $ 2,5 трлн расходы на борьбу с…

06-12-2019 Просмотров:108

Страховщик оценивает в $ 2,5 трлн расходы на борьбу с изменением климата на следующие 10 лет

По оценкам Allianz SE, борьба с изменением климата обойдется компаниям во всем...

Fitch дает отрицательный прогноз по французскому и немецкому сектору страхованию…

05-12-2019 Просмотров:131

Fitch дает отрицательный прогноз по французскому и немецкому сектору страхованию жизни

Fitch Ratings изменило прогноз сектора по страхованию жизни во Франции и Германии...

Дойче Банк считает, что ценообразование может бросить вызов перестраховщикам в…

05-12-2019 Просмотров:133

Дойче Банк считает, что ценообразование может бросить вызов перестраховщикам в 2020 году

Несмотря на то, что цены выросли за последние пару лет, аналитики Дойче...

Lloyd's of London запускает полис космического страхования

05-12-2019 Просмотров:132

Lloyd's of London запускает полис космического страхования

Рынок страхования и перестрахования Lloyd's of London запустил новый космический полис для...

46 лет назад компьютерная модель предсказала гибель нашей цивилизации.

04-12-2019 Просмотров:94

46 лет назад компьютерная модель предсказала гибель нашей цивилизации.

В начале 1970-х мир вступил в золотой век технологий. Мы отправляли в...

Тайфун Каммури обрушился на Филиппины, погибли, по меньшей мере, 3…

04-12-2019 Просмотров:187

Тайфун Каммури обрушился на Филиппины, погибли, по меньшей мере, 3 человека

Филиппины вновь открыли свой главный аэропорт во вторник после удара тайфуна Каммури,...